百度发行10亿美元债券 为收购91无线融资

7月31日消息，据彭博社报道，百度发售了10亿美元的五年期债券，以帮助筹资完成对91无线的19亿美元收购。这是5月以来中国企业规模最大的一次海外债券发行。

根据彭博社收编的数据，该高级无担保债券收益率为3.29%，较同期美国国债高出1.9个百分点。这是百度自去年11月发行15亿美元债券以来首次海外发行债券。摩根大通指数数据显示，中国公司平均借贷成本今年上涨了1.26个百分点，高于新兴市场企业的1.09个百分点增幅。

穆迪投资者服务公司昨天在报告中说道，百度拥有充足的现金来完成对91无线的19亿美元收购，但为了节税融资，它转而寻求海外发行债券。

“科技行业更多地被认为是增长行业，而非中国的深度周期性行业。”证券公司Seaport Group新兴市场策略分析师迈克尔·罗奇(Michael Roche)指出，“相比金属或者房地产行业，它还是一个增长行业。考虑到中国的经济情况，金属或者房地产行业的企业在满足自身融资需求上会更加困难。”

穆迪给予百度的债务评级为A3。百度8个月前首次发行债券时也是出售5年期债券，收益率只有2.27%，较同期美国国债高出1.6个百分点。