大行评级丨大摩：携程集团次季收入略胜预期，维持“增持”评级

摩根士丹利发表研报指，携程集团第二季收入同比升6%至157亿元，较该行预期高1%，主要受其他收入表现强劲带动。国际平台第二季收入增长逾50%，在全球油价高企下表现相当不错。非公认会计准则(non-GAAP)经营溢利44亿元，较该行预期高6%，主要因收入优于预期及经营杠杆。该行认为，管理层对酒店抽成率前景，以及国庆假期前早期需求的评论，将是业绩电话会议焦点。该行维持携程ADR“增持”评级及目标价52美元。