在科技圈的热切期待中，关于DeepSeek-R2发布时间的传闻再度甚嚣尘上。8月12日，半导体芯片股市场表现抢眼，尤其是寒武纪股价飙升近16%，上海合晶更是触及20%的涨停板。与此同时，人工智能概念股集体发力，市场焦点再度聚焦于DeepSeek-R2即将面世的消息。
自ChatGPT-5发布以来，市场竞争格局愈发激烈，DeepSeek-R2作为备受瞩目的竞品，其发布时间一直备受关注。早前，DeepSeek-R2预计于2025年5月亮相，但因技术挑战和市场竞争压力，发布计划被推迟。随后，市场传出消息称其可能于7月初发布，而最新的传闻则将时间窗口锁定在8月15日至8月30日之间。这一消息似乎已被市场提前消化，每日互动股价早盘一度上涨近12%，显示出市场对DeepSeek-R2发布的强烈预期。
值得注意的是，8月11日DeepSeek服务遭遇全面宕机，API接口、网页平台及App均无法正常访问。市场推测，这可能是由于用户量突破1.1亿，服务器在高峰时段负载超限触发保护机制所致。类似故障在年内已多次发生，均因短期流量激增引发。DeepSeek-R2即将发布的传闻也可能引发用户集中测试，进一步加剧了服务器压力。不过，截至前一晚11:39分，DeepSeek服务已恢复正常。
与此同时，寒武纪作为人工智能领域的佼佼者，也在DeepSeek-R2的传闻中崭露头角。该股一度大涨近16%，成为人工智能板块上涨的领头羊。寒武纪近期发布了一系列公告，包括定增方案调整、定增预案修订稿及定增审核问询函回复等，定增募集资金总额从不超过49.8亿元下调至不超过39.9亿元。这一调整被市场解读为股权稀释减少，顺利完成定增的概率有望提升。
市场传言称寒武纪在景硕的载板订单量大幅增加，从单月2万颗增至明年50万颗，等效690颗，单价在8-10万元之间，预计可为2026年带来300亿至400亿元的收入。同时，公司下半年的业绩超预期，全年有望维持100亿元的收入水平。这些利好消息进一步强化了市场的多头预期。
从宏观层面来看，关税延期和美联储降息预期增强为成长股营造了有利的市场环境。同时，AI需求的爆发带动了CoWoS封装需求的激增，谷歌、meta、亚马逊等科技巨头纷纷上调2025年资本开支计划，反映出产业链的高景气度。台积电在北美技术研讨会上预测，全球半导体市场规模将在2030年达到1万亿美元，其中AI将引领新一轮半导体市场的强劲增长周期，预计HPC/AI终端市场将占据半导体市场45%的份额。
